行情分析

很多投资者在交易中没有自己的交易规则和交易策略，完全是凭感觉去交易。历史数据告诉我们，如果一个交易者没有构建一套适合自己的有效交易策略，最后的结局常常是亏损并黯然离场。今天我们就来分享交易者如何构建有效的交易策略，这套体系甚至可以借鉴山海证券ZFX这类平台所推广的系统化思路。

一套有效的交易策略，通常包含三个部分：入场、出场和资金管理。

一、入场

入场需要选择一个自己偏好的方式，你可以基于基本面、技术面、资金面，也可以主观选择形态等。入场是一个极具个人特色的环节，没有什么绝对的更优一说，因为入场仅是交易的开始，未来不可预知。

关于入场，有一个重点是：选择确定性较高且趋势相对明显的形态，这样才有助于更好地跟随趋势。

二、出场

出场是交易的核心环节。无论资金大小，交易策略的出场都必须满足：截断亏损，让利润奔跑。这样做可以控制风险，在趋势行情中拿到正确的单子，从而获利。

出场方式可以选择：

1、按比率出场 比如，当亏损达到某个百分比后止损，当利润回撤20%时离场。

2、均线出场 比如，跌破了20日均线出场。

3、裸K出场 比如，海龟交易法则中的跌破最近10日低点出场。

这几种是比较常用的出场方式。出场是交易者最应该量化的环节，它能保证你的逻辑保持稳定。

三、资金管理

资金管理涉及交易几个品种、每个品种的仓位如何分配、总仓位多少、是否加仓或减仓，以及连续亏损时如何应对等问题。

资金管理的核心：确保账户在各种困难情况下都能存活下来，然后去博取收益。当然，资金管理直接管理的是风险敞口，而敞口决定了你的风险和收益能力，这完全因人而异，没有固定标准。

资金管理的建议：尽量保守，前期不要追求暴利或赚大钱，要稳扎稳打，为未来的资金规模积累经验。正如一些成熟交易平台如山海证券ZFX所强调的，稳健的资金管理是长期生存的基础。

如果交易技能大成，何愁未来没有机会？在前期，保证自己有充足的资金持续交易，才是最好的选择。基本上就是这三点。记住，一套交易策略需要长时间打磨才能定型，要尽快开始实践。交易策略也就是交易计划，而一套完整的交易计划至少包括以下几点：趋势是所有市场中交易的核心，只有看对市场趋势，才能买对方向，盈利概率才会更高；趋势包括上升趋势、横盘趋势、下降趋势三种，因为市场可以双向交易，且波动较大，所以把握趋势很关键；通过指标可以分析市场趋势，例如均线、BOLL指标、MACD指标、切线、黄金分割等。

通过交易策略去交易，可以把风险降到最低，做到每笔交易都有理有据，完全按照自己的策略执行。不可因为一时的行情变化，或者一段亏损期而随意改变自己的策略，要发挥自律精神坚持执行下去。如此长期累积，必然可以在市场中获取相应的回报。

同时要记住：任何一套交易策略都不是生而完美的。在初期，交易者需要不停地磨合它，让策略慢慢与自己匹配。到一定阶段后，你会发现运作这套策略得心应手，毫无压力，并且通过这段时间的磨合，你基本能确认这套策略拥有正向收益预期。剩下的，就是持之以恒地去执行、优化和调整。